O persoană în vârstă de 55 de ani care deține economii în valoare de 20.000 de euro poate începe construcția unei pensii suplimentare dacă planifică perioada de zece ani până la vârsta de 65 de ani. Deși această sumă nu reprezintă o avere, ea constituie un capital inițial care, combinat cu economisirea lunară și randamentele reinvestite, poate transforma resursele într-o sursă de venit pentru perioada de după pensionare.
Analiza unor scenarii de randament anual mediu de 2%, 4% și 6% arată că diferența dintre un calcul prudent și unul optimist depășește 11.000 de euro în decenii. Totuși, niciun randament nu transformă suma inițială într-o pensie generoasă fără contribuții suplimentare. Cel mai mare accelerator al capitalului este capacitatea de a economisi constant, deoarece disciplina contribuțiilor contează mai mult decât căutarea unor investiții miraculoase care să dubleze rapid banii.
Un exemplu concret este cel al unei persoane care adaugă lunar 300 de euro la capitalul existent. Cu un randament de 4%, suma poate ajunge la aproape 73.000 de euro la vârsta de 65 de ani, formată din 20.000 de euro capital inițial, 36.000 de euro economii noi și aproximativ 16.800 de euro câștiguri acumulate. Din această sumă, dacă este consumată pe parcursul a 20 de ani, s-ar putea extrage aproximativ 368 de euro lunar, presupunând un randament net de 2%.
Există însă riscuri majore care pot afecta acest plan, precum inflația, care poate reduce puterea de cumpărare cu aproximativ 26% în zece ani. Alte pericole includ volatilitatea pieței bursiere, riscul de a rămâne fără fonduri dacă longevitatea depășește planificarea, riscul valutar și fiscalitatea. În România, începând cu anul 2026, câștigurile din titluri de valoare vor fi impozitate cu 3% pentru dețineri de cel puțin 365 de zile sau 6% pentru perioade mai scurte.
Pentru a gestiona corect finanțele, este recomandat calcularea deficitului dintre pensia publică estimată și cheltuielile lunare necesare. O strategie eficientă include menținerea unui fond de urgență pentru 6-12 luni de cheltuieli și automatizarea economisirii lunare. De asemenea, prelungirea activității profesionale cu doi sau trei ani după vârsta de 65 de ani poate crește capitalul peste 93.000 de euro, dacă se mențin contribuțiile de 300 de euro lunar.
Contextul economic general impune o atenție sporită asupra stabilității activelor, având în vedere că piețele financiare pot prezenta fluctuații semnificative. De exemplu, Bursa de la București a înregistrat recent o scădere de 24,5 miliarde de lei într-o singură săptămână, după o perioadă de avans. Aceste variații de piață subliniază importanța diversificării și a reducerii riscurilor pe măsură ce persoana se apropie de vârsta de pensionare.